陈海鸣聊当下“如日中天”的P2C模式

互联网金融以独特的优势将对传统商业银行的竞争产生深远影响,在银行业长期发展过程中发挥鲶鱼效应,而P2P网贷作为互联网金融领域最有颠覆性的产物,在中国生根落地、茁壮发展。P2P结合中国市场环境,已发展出非常多的细分模式,比如众筹融资、众筹理财等。这其中有阿里、腾讯等互联网巨头,也有人人贷、畅贷等为代表的新一代P2P机构。如今一项具有中国特色的互联网金融模式P2C(Pear to Company,个人与企业)的借贷也悄然闯进我们的视野。近期,一些P2P网贷平台居高不下的坏账率,像众筹理财这样的舶来品不能单纯拿来主义,必须要与我国征信体系缺失的现状相结合,就传统意义上的P2P借贷而言,平台方仅仅充当一个供求信息的发布渠道,可这种做法在征信体系欠发达的中国市场显然危机四伏,而一旦平台切实参与到信用审查和担保过程中、实地勘验、自提风险池等都将给轻资产的互联网企业带来沉重负担。这些因素催生了人们对平台安全可靠性的考虑,基于此,P2C模式应运而生。

陈海鸣聊当下“如日中天”的P2C模式

从投资者角度看,P2C模式大大降低了风险投资。“P2C网贷是P2P网贷的升级和进化版,两者都面对社会筹集资金,属于众筹理财的一种。”自此陈海鸣谈到:“P2P的借款人主要是个人,主要为信用借款,个人的流动性较大,违约成本较低,受信用审核成本较高的约束,对平台及审核机构的专业及控制能力要求较高,如做不到实时的回访和监控,可能会导致较高坏账率;而反观P2C的借款人则以企业为主,企业信息及企业运营相对固定,有稳定的现金流及还款来源,信息容易核实,同时企业的违约成本远高于个人;P2P一般采用信用借贷形式,现在也有一些加入而抵押和担保;而P2C则要求必须有担保、有抵押,安全性相对更好。”另P2C公司的所有项目均有大型的担保公司进行担保,如出现坏账或还款不及时,担保公司会先行垫付资金给投资者,投资者的风险相对很小很小。这种新兴的P2C平台恩多创新之处就是引入了担保公司。按照监管规定,融资性担保公司主要是与银行业金融机构约定,承担债权人的担保责任。在商业银行,当企业要做抵押贷款时,在大多数情况下银行只认房产,而对于企业提供的设备、产品等抵押物,银行基于不愿意出力去评估,所以就会奥球企业去找一家担保公司出保函,一旦贷款出现问题,银行就可以把风险转移给担保公司。

在P2C体系里,很重要的一点就是引入了融资性担保公司,因为担保公司在与银行合作的过程中,接触的都是银行不愿意接的中小客户,他们对于中小企业的了解和分析会比较全面,而且担保公司对于担保物的变现能力比较强。

“引入担保公司也是希望能做资源嫁接,把担保公司的风险团队变成我们自己的风险团队,这样才能把业务量做大,整个风控体系也会做好。”对于投资人来说,最关心的是投资的钱是否有风险,是否能保证收益。而引入担保公司这种模式,在很大程度上给投资人吃了一剂定心丸。陈海鸣表示:“大多数投资者更多信赖的是担保公司,他们对自己的钱投给谁了并不太在意,对于那些非专业的个人投资者来说,他们觉得有担保就应该是靠谱的,否则担保公司也不会做担保。但其实P2C平台来讲,不希望主动吸引投资心里极盛的投资人关注,因为这些投资人有一些共同的特点:一是追求高收益,二是追求高流动性,恨不得一天能回本才最好;三是资金来源都是靠借来的,比如用十几张信用卡循环借款等。这些都是P2C平台不欢迎的投资者。”

P2C模式的担保角色不是平台自己,而是正规持国家牌照、受国家监管、实力雄厚的融资性担保公司。之所以选择融资性担保公司,是因为其本身就是金融体系中最专业的担保机构,具有特许金融牌照,受到国家金融局的监管,而主要业务都是承担企业在银行借款的担保,因此具有最高级别的担保及代偿能力。另外,由于借款企业一定都有足额的抵押物作为反担保措施,所以担保公司也是在自己能承包范围内开展担保业务。

在互联网金融大潮下,当P2P众多机构跑路引发投资者恐慌的时候,而与之相对应的是,“P2C模式”却逆势而上,成为互联网金融领域中由P2P衍生出的新模式。

原创文章,作者:站长号,如若转载,请注明出处:https://www.zhanzhanghao.com/3051.html

发表评论

您的电子邮箱地址不会被公开。 必填项已用*标注